דירקטוריון אלבר ביטל את רכישת מניות הכשרה

דירקטוריון חברת הליסינג אלבר שבבעלות אלי אלעזרא הודיע אמש (ה') על ביטול העסקה לרכישת 38% מחברת הכשרה ביטוח, אף היא בשליטת אלעזרא.

משבר האג"ח: האם שטיינמץ יפרע את החוב?

משבר האג"ח: האם פרשקובסקי יפרע את החוב?

משבר האג"ח: האם אלעזרא יפרע את החוב?

תמורת המניות, בסכום של 39 מיליון שקל, היתה אמורה לשמש את הכשרה החזקות לפרעון  חובותיה למחזיקי אגרות החוב שלה בסוף דצמבר 2008.

בשל התנגדות מחזיקי אגרות החוב של אלבר להשלמת העסקה, שלטענם פוגעת באיתנותה הפיננסית של אלבר, לא יצאה העסקה עד כה לפועל. מחזיקי האג"ח הגישו תביעה לבית המשפט המחוזי בבקשה לצו מניעה כנגד העסקה. לאחר שהמחוזי דחה את בקשתם, ערערו מחזיקי האג"ח לעליון שהוציא צו מניעה זמני נגד השלמת העסקה.

העתירה לעליון הפכה למיותרת

כעת, משביטל דירקטוריון אלבר את העסקה, אין כבר תכלית לדיון בבית המשפט העליון. עם זאת, ייתכן שמחזיקי האג"ח החמיצו אפשרות להשיג תקדים משפטי שישמש מחזיקי אג"ח במאבקים דומים בעתיד.

מנכ"ל הכשרה, עופר טרמצ'י, התייחס לאפשרות של השלמת העסקה במידה והעליון ידחה את בקשת מחזיקי האג"ח במסגרת אסיפת מחזיקי האג"ח של הכשרה. הוא הסביר למחזיקי האג"ח שגם אם העליון יאפשר את השלמת העסקה, כלל לא בטוח שהיא תוכל לצאת לפועל. זאת מכיון שבנק מזרחי שאמור לקבל את תמורת העסקה של 39 מיליון השקל ולהעניק בתמורה מחזור אשראי בהיקף של 59 מיליון שקל עשוי שלא להסכים להשלים את העסקה במתווה הנוכחי שלה כפי שהסכים בעבר. ייתכן שמסיבה זו החליט הדירקטוריון לבטל את העסקה.

בימים אלו דנים מחזיקי האג"ח של הכשרה בהצעה להסדר פריסת תשלומים שהציע להם אלעזרא לפרק זמן של 8 שנים. הם הבהירו כי ההצעה במתווה הנוכחי שלה לא תתקבל אלא אם אלעזרא ישפר את תנאיה. בינתים אישרו מחזיקי האג"ח את דחית התשלום הראשון עבור האג"ח שהיה אמור להיות משולם בסוף דצמבר 2008 לתחילת פברואר השנה.